Оперативните парични потоци се отнасят до нетната промяна в паричните средства на вашата компания през даден период, базирана единствено на основните бизнес дейности. Кредиторите имат интерес от оперативния си паричен поток, когато решават дали сте в добра позиция да поемете допълнителен дълг.
Основна формула
Основната формула за оперативния паричен поток е печалбата преди лихви и данъци, или EBIT, плюс амортизация и минус данъци. Това уравнение отразява паричния поток, който генерирате от периодичната печалба, като същевременно се адаптира към факта, че амортизацията е непаричен разход и данъците създават изходящ паричен поток. Като пример, приемете, че вашата компания е направила $ 150,000 в EBIT през предходното тримесечие. Амортизацията е $ 10,000 и данъците са $ 35,000. Следователно, оперативните парични средства се равняват на $ 150,000 плюс $ 10,000, минус $ 35,000, което е $ 125,000.
Последици за паричния поток
Оперативният паричен поток е един от малкото инструменти, използвани от кредиторите, за да оценят способността ви да вземате заеми. Като цяло силният оперативен паричен поток за няколко периода отразява способността Ви да поемате допълнителни задължения или разходи. Ниският или отрицателният оперативен паричен поток би затруднил кредитора да оправдае заема. Инвестирането в разширяване или диверсификация е алтернатива на поемането на нов дълг със силен паричен поток.
